利率互换

153905rhxaa3i1xb9r1r1a.jpg (62.05 KB, 下载次数: 694)

2018-12-16 15:39 上传

点击文件名下载附件

为什么A公司向B支付LIBOR+0.3，B向A支付5.675，这两个数是怎么来的，？我的理解是：俩公司均分优势，各得优势0.1，所以A没有参加互换是用浮动利率是LIBOR+0.3，参加后是LIBOR+0.2（=LIBOR+0.3-0.1），同理，B公司是5.875（=5.975-0.1）。就是我红笔写的，我的做法哪里出了问题？希望学姐指正一下，急等!
0 D" a" v/ W4 H% d" Z5 ?/ o
4 G: k" P/ T  e1 H$ v; w# \

这是通过两个公司进行互换和不互换得差额，也就是通过互换可以节约的成本来计算的，在没有说明如何分配收益的情况下，一般默认平分，你可以仔细看一下殷孟波教材上的互换案例
0 ]- e5 F1 f6 P2 o

你好，我的思路就是就是平分差额，请看一下我的理解思路，看看哪里有问题？

15904074785 发表于 2018-12-16 22:55 static/image/common/back.gif
$ L# s7 A+ w/ L8 {. v你好，我的思路就是就是平分差额，请看一下我的理解思路，看看哪里有问题？

% L( s% U) U) }和答案是一样的，没有问题啊，但是互换的重点是要理清楚现金流，不能只摆结论

你好，答案不一样啊，你的答案，A公司支付为LIBOR+0.3，我的是LIBOR+0.2，（你的答案是不是印错了，因为A公司没有参加互换时就是LIBOR+0.3），另外，红色的殷孟坡教材1.2.3.版都没有利率互换，学姐，你说的教材是哪一本？

没错啊。中间现金流好像可以随便写。

15904074785 发表于 2018-12-17 12:32 static/image/common/back.gif
$ k8 `' \" p, u6 i你好，答案不一样啊，你的答案，A公司支付为LIBOR+0.3，我的是LIBOR+0.2，（你的答案是不是印错了，因为A公 ...

我觉得这里应该是答案印错了，。
* d& R6 C/ c. @